알파경제 - 몽고DB(MDB) 분기 실적 예상치 상회, 가이던스도 기대치 충족

(출처=MongoDB)

[알파경제=김민영 기자] 몽고DB(MDB)의 분기 실적이 시장 컨세서스를 상회했다.

한국투자증권에 따르면, 몽고DB의 회계연도 2025년 3분기(8~10월) 매출액은 5.3억 달러로 전년 대비 22% 증가하고, Non-GAAP 영업이익은 1억 달러로 29% 증가를 기록했다.

매출액과 영업이익은 컨센서스를 각각 7%와 73% 상회했다. 조정 EPS 또한 1.16달러로 예상치보다 높았다는 평가다.

구독 매출은 전년 대비 22% 성장했고, 이는 Atlas 매출이 기대보다 견조했기 때문으로 분석된다.

이동연 한국투자증권 연구원은 "운영 효율성 개선으로 3분기 영업이익률이 19.2%로 예상치인 12.2%를 상회한 점도 고무적"이라고 판단했다.

몽고DB는 FY4Q25(24년 11월~25년 1월) 가이던스로 매출액 13% 성장, 조정 영업이익률 10.9%, EPS 0.64달러를 제시하며 기존 컨세서스보다 견조했다.

몽고DB는 FY3Q25에 1900곳의 신규 고객을 확보했고, 이러한 신규 고객 증가세는 매출 안정성을 더하는데 기여할 것으로 전망된다.

몽고DB 종목진단 (출처=초이스스탁)

이동연 연구원은 "몽고DB의 가이던스가 2개 분기 연속으로 시장 예상치를 상회한 점이 고무적"이라며 "AI 발전으로 비정형 데이터베이스에 대한 수요가 늘어나며 Atlas(자체 클라우드 기반 DB 플랫폼)와 non-Atlas 부문의 워크로드 또한 동시에 늘어날 것"이라고 예상했다.

Strategic Account Program(대형 고객 대상 맞춤형 서비스)을 강화하는 전략도 2025년부터 탑라인(top line) 성장률이 20% 수준으로 회복되는데 기여할 전망이다.

이에 몽고DB에 대한 긍정적인 의견을 유지했다.

알파경제 김민영 기자(kimmy@alphabiz.co.kr)